SEC acusa presunto fraude de US$47 millones: señales para inversionistas | Comprando América
Por Equipo Comprando América · 2026-08-14
La SEC acusa a tres residentes de Nueva Jersey por un presunto fraude de US$47 millones. Controles para verificar retornos, promotores y uso del capital.
La Securities and Exchange Commission (SEC) acusó a tres residentes de Toms River, Nueva Jersey, de participar en un presunto fraude de inversión por afinidad que habría captado aproximadamente US$47 millones de más de 87 inversionistas. Según el comunicado oficial 2026-74, muchos de los afectados pertenecían a comunidades judías ortodoxas de Nueva Jersey y Nueva York.
La acción es una demanda civil y sus alegaciones deben probarse en tribunales. Para empresarios e inversionistas latinoamericanos, el caso ofrece una lección que trasciende una comunidad específica: la confianza social, una relación personal o una recomendación cercana no sustituyen la verificación independiente del uso del dinero, la licencia de quien vende la inversión y la existencia de los activos prometidos.
Qué alega la SEC
La demanda presentada en el Tribunal Federal del Distrito de Nueva Jersey sostiene que, aproximadamente entre noviembre de 2019 y junio de 2023, Leor Moshe convenció a inversionistas para aportar capital a su empresa, Capital Funding ASAP LLC. La oferta, según la SEC, era utilizar ese dinero para financiar préstamos de corto plazo a pequeños negocios y generar retornos fijos significativos.
La SEC alega que la realidad habría sido distinta. Moshe habría destinado más de US$11 millones a uso personal y más de US$850,000 a pagos similares a un esquema Ponzi para inversionistas anteriores. El regulador afirma que los inversionistas terminaron perdiendo más de US$25 millones.
Retornos superiores a 30% exigen evidencia extraordinaria
El comunicado cita promesas de retornos superiores a 30% para algunos participantes. Una tasa alta no prueba por sí sola que exista fraude, pero sí obliga a elevar el estándar de revisión. Si el rendimiento proviene de préstamos de corto plazo a pequeños negocios, el inversionista debe poder examinar la cartera subyacente, los contratos, la tasa cobrada, los impagos, las garantías, la concentración por prestatario y la cuenta donde se custodian los fondos.
También debe existir una explicación económica coherente. Después de costos de originación, pérdidas crediticias, comisiones y reservas, ¿cómo se produce el retorno ofrecido? Si la respuesta depende únicamente de la reputación del promotor o de testimonios de conocidos, la evidencia es insuficiente.
El riesgo de los promotores no registrados
La demanda también acusa a Jacob Goldman e Isaac Odes de reclutar inversionistas sin estar registrados como broker-dealers ni asociados con una firma registrada. La SEC afirma que ambos solicitaron más de US$23 millones de al menos 25 inversionistas, negociaron términos y facilitaron la recaudación de fondos.
La participación de un intermediario conocido puede aumentar la confianza, pero no reduce la necesidad de comprobar su autorización y sus incentivos. Antes de transferir capital, conviene revisar a la persona y a la firma en FINRA BrokerCheck y en IAPD. Si el producto no requiere un registro específico, el promotor debe explicar por escrito la exención y la base legal aplicable.
Fraude por afinidad: cuando la confianza se vuelve atajo
Un fraude por afinidad explota vínculos religiosos, culturales, profesionales, familiares o comunitarios. El riesgo no está en la comunidad; está en que la cercanía reduzca preguntas que se harían ante un desconocido. La SEC informa que los inversionistas de este caso estaban en Arizona, Connecticut, Florida, Illinois, Nueva Jersey, Nueva York y Ohio, lo que muestra cómo una red de confianza puede ampliar rápidamente una oferta.
La defensa práctica es separar relación de evidencia. Una recomendación puede abrir una conversación, pero la decisión debe depender de documentos verificables, cuentas segregadas, custodios independientes y derechos contractuales claros. La guía de Investor.gov sobre estafas dirigidas a grupos recomienda investigar incluso cuando la oportunidad llega por una persona respetada dentro de una comunidad.
Checklist antes de invertir en deuda privada
Entidad: confirma razón social, jurisdicción, directivos, historial y beneficiarios finales.
Promotor: verifica registro, firma asociada, sanciones y cómo recibe su compensación.
Cuenta: identifica dónde se deposita el dinero, quién puede moverlo y si está separado de los fondos operativos.
Activos: pide una muestra de préstamos, contratos, garantías, vencimientos, morosidad y concentración.
Contabilidad: exige estados financieros y conciliaciones preparados o revisados por profesionales independientes.
Retorno: reconstruye cómo se genera después de pérdidas, gastos y comisiones; desconfía de resultados fijos sin explicación de riesgo.
Liquidez: revisa plazos, retiros, penalidades y qué ocurre si varios inversionistas solicitan su dinero al mismo tiempo.
Confirmación externa: contacta directamente a bancos, custodios, auditores y abogados; no uses solo datos entregados por el vendedor.
Separa capital operativo de capital de riesgo
Los inversionistas latinoamericanos que evalúan comprar un negocio, financiar una expansión o sostener un proceso migratorio necesitan proteger liquidez. El dinero reservado para nómina, impuestos, cierre de una adquisición o evidencia de fondos no debería quedar concentrado en una inversión privada difícil de verificar o retirar.
La promesa de un retorno fijo puede parecer atractiva frente al costo de mantener efectivo, pero una tasa superior no compensa la ausencia de custodia, documentación o salida. El primer objetivo es preservar capacidad de decisión. Después viene la rentabilidad.
Qué solicita la SEC
La demanda acusa a Moshe de violar disposiciones antifraude de las leyes federales de valores y acusa a Goldman y Odes de infringir normas de registro de intermediarios. La SEC solicita medidas cautelares permanentes, devolución de ganancias presuntamente obtenidas de forma indebida con intereses y sanciones civiles; también pide una prohibición de conducta contra Moshe.
El comunicado añade que la fiscalía federal de Nueva Jersey anunció cargos penales paralelos contra Moshe por conducta similar. Esa coordinación aumenta la relevancia del caso, pero no elimina la presunción procesal: una acusación no es una sentencia final y cada procedimiento debe resolverse con sus propias pruebas.
La lección para capital LATAM
La confianza es útil para construir relaciones, no para reemplazar controles. Antes de financiar un fondo, una nota privada o una cartera de préstamos, el inversionista debe comprobar quién recibe el dinero, qué activo existe, cómo se valora, quién lo custodia, qué cobra el promotor y cómo se recupera el capital.
Si la oportunidad promete retornos altos y estables, usa esa promesa como señal para revisar más, no para decidir más rápido. Una relación cercana puede explicar por qué conociste la inversión; nunca debe ser la única razón para creer que el dinero está seguro.
Fuentes: Securities and Exchange Commission, Release 2026-74, 13 de agosto de 2026; demanda de la SEC; e Investor.gov.
Imagen contextual: sede de la SEC en Washington, D.C., fotografiada por David (Flickr: dbking); CC BY 2.0 vía Wikimedia Commons. La fotografía es real, no fue generada por IA y no representa a los acusados ni los hechos alegados.